什么是量化投资？如何做到程序化交易？

所谓量化投资是标准化投资环节的交易方式，主要包括股票选择、买卖三个环节，真正的量化投资是完全自动化交易，不需要人工参与，只要监管程序正常运行，参数设置合理，指标选择在既定目标范围内。

量化投资的形成过程非常简单，即通过程序化语言成为现实的想法，如低市盈率投资，当市盈率低于5倍时买入，高于10倍时卖出。具体步骤如下：

首先，确定你的投资概念，是价值投资或趋势投资。如果是价值投资，你应该通过什么指标来确定价值是高还是低。同样，趋势投资也应该找到判断趋势的指标，无论是技术还是金融，都应该是明确的指标，可以量化。

其次，应该有一个支持性的交易策略。交易策略是根据投资概念进行细化的过程，包括交易时间、交易数量、头寸安排等。市场上的主要定量策略包括：多因素股票选择策略、相对价值对冲策略、网格交易策略、事件驱动策略、指数增强策略、日内交易策略、行业轮换策略、趋势投资策略和多策略。

在确定指标和数量后，进行量化建模，将上述过程转化为机器语言，即程序化，如确定趋势投资KDJ日线金叉买入，死叉卖出，总资产的10%，可以通过这些条件写入程序。

最后，验证和修改编制的程序。定量交易软件包括文华金融、蜗牛股定量分析软件、方正证券定量交易平台等。 

因此，量化交易的门槛也很高，因为很少有投资者具备编程能力。此外，它的核心不是编程，而是对投资的理解。如何选择相关指标，将其组合成新的，并将其打磨成无锋重剑。

定量交易的优势是不言而喻的：自动程序化，不受情绪干扰；缺点也很明显：不灵活，所以实际投资可以综合使用，在股票选择环节可以使用系统的一半，在交易环节可以完全给机器，投资者可以真正摆脱磁盘，专注于自己的投资工作：选择、研究、思考。

对于普通投资者来说，他们不能理解编程，通过系统选择股票来确定标准，然后只需要确定明确的买卖指标，最后跟踪市场，盘前委托交易，到达订单，不动。