11月27日,上海证券交易所发布了《全国中小企业股份转让系统上市公司向上海证券交易所科技创新委员会上市办法》试行版,对上市条件、审计机制和程序、上市安排和自律监督作出了具体规定。从此,新三板上市公司通过转板直接上市的具体实施路径已经明确,标志着转板上市工作已经进入实际运营阶段,首批转板公司最早将于2021年7月出现。鉴于科技创新板上市要求较高,希财君在此具体介绍了转科技创新板的条件。
一般来说,新三板对公司股权结构和信息披露的要求基本相同。主要区别在于科技创新板对科技创新的属性、市值和收入 、利润等指标要求较高。
科技创新板上市原则
1. 它必须属于六个战略性新兴产业:新一代信息技术、高端设备、新材料、新能源、节能环保和生物医学;传统产业致力于促进互联网、大数据、云计算、人工智能和制造业的深度整合,引领中高端消费,促进质量、效率和电力变革。
2. 必须体现科技创新属性,对R&D投资、主营业务收入、发明专利数量有定量要求,公司核心技术人员2年内无重大变化。
科技创新板上市5套标准
1. 市值超过10亿,近两年累计利润达到500万或近一年收入超过1亿。
2. 市值超过15亿,近一年收入超过2亿,三年研发比例不低于15%。
3. 市值超过20亿,近一年收入超过3亿,3年累计经营现金流达到1亿。
4. 市值超过30亿,近一年收入超过3亿。
5. 市值超过40亿过40亿元,进入二期临床试验。
精选层公司需要具备哪些条件?
1. 转板公司应连续在新三板精选层上市一年以上,一年内不得调出精选层。
2. 转让公司或其控股股东、实际控制人12个月未受全国股份转让公司公开谴责;或者没有三年的行政处罚,因涉嫌违反法律法规被中国证监会调查,没有明确的结论。
3. 股本总额不低于3000万元,股东人数不低于1000人。
4. 公共股东持股比例达到转板公司总股份的25%以上。如果转板公司总股本超过4亿元,公共股东持股比例应超过10%。
5. 连续60个交易日前,连续60个交易日(不含股票停牌)的累计成交量不低于1000万股。
6. 市值和财务指标符合科技创新委员会上市的五项标准之一。具有表决权差异安排的转让公司,表决权差异安排应当符合《上市规则》的规定
7. 市值和财务指标的核算,以20个、60个、120个交易日(不含股票停牌日)的收盘市值算术平均值为准。
此外,需要注意的是,选定层公司的市场价值、公共持股比例、累计交易股数、年度业绩、违法违规、总股本等指标都发生了动态变化。需要特别注意分拆上市、年度业绩和累计交易股数是否会影响转盘上市。