指数基金在世界诞生之初就被视为笑话,尤其是华尔街基金。他们认为被动管理模式的指数基金是对他们能力的蔑视。
然而,经过时间的洗礼和市场的验证,指数基金的发展和表现却大放异彩,甚至是股神巴菲特唯一的公开投资品种。
由于其适当的风险回报特征,指数基金也满足了大多数投资者的投资需求,符合大多数投资者的投资需求。
今天,希财君将向您介绍指数基金投资的相关内容,包括如何选择指数?如何选择指数基金?如何配置指数基金?
指数的选择
首先,如果是普通理财新手,指数基金首选宽基指数基金,如跟踪沪深300、上证50指数等。
在选择具体指数时,应尽量选择长期趋势向上的指数,只有长期向上,才能保证长期投资能够获得良好的回报。
二是看指数目前的估值水平,选择在相对较低的水平进入。
如果你买了一个指数,当时你买了山顶的位置,即使指数的增长很好,但在短期内也需要承担更大的浮动损失,这种投资体验很差,也会打击投资者的信心,不利于长期投资。
基金的选择
若指数已确定,则应确定具体的指数基金。
首先要考虑基金的规模和成立时间。如果基金规模太小,就有清算的风险。一般来说,基金规模越大越好。如果基金规模小于1亿,可以直接忽略。
还有基金的成立时间。尽量选择成立时间较长的指数。最好经历一个完整的牛市和熊市些基金的运作相对成熟,判断更好。
基金的费率,不同的基金公司,不同的指数基金类型,基金的交易费率不同。
一般情况下,ETF托管费和管理费分别为0.1%,0.5%,LOF托管费和的托管费和管理费为0.15%,0.75%,0.2%,1.0%。
非增强型指数基金,基金利率越低越好,增强型指数基金应另行考虑。
对于增强指数,关键是调查其超额回报的稳定性,即关注基金的跟踪误差。指数基金的主要目标是减少跟踪误差。如果超额回报足够稳定,则选择增强指数基础。
如果都是普通被动指数基金,就要看它的跟踪误差。如果跟踪误差太大,就要放弃投资。
配置指数基金
选择指数,选择指数基金,最后是指数基金的配置。
指数基金也有不同的类型。如果你只指数基金,尽量选择宽基指数基金。如果考虑通过指数基金配置,在配置时尽量分散投资。
但而,即使你准备购买许多不同类型的基金,股指宽基在你的股票基金总头寸中的比例也不应低于25%。
并尽量选择相关性较低的资产,以降低投资组合的风险。
希望以上内容对您有所帮助。